關(guān)于發(fā)布《中國(guó)綠色債券原則》的公告〔2022〕第1號(hào)

　　為促進(jìn)綠色債券市場(chǎng)高質(zhì)量發(fā)展，綠色債券標(biāo)準(zhǔn)委員會(huì)組織全體成員單位制定了《中國(guó)綠色債券原則》，經(jīng)由綠色債券標(biāo)準(zhǔn)委員會(huì)第五次委員會(huì)會(huì)議審議通過(guò)，并向中國(guó)人民銀行和中國(guó)證券監(jiān)督管理委員會(huì)備案，現(xiàn)予發(fā)布。

　　附件：中國(guó)綠色債券原則

　　綠色債券標(biāo)準(zhǔn)委員會(huì)

　　2022年7月29日

　　中國(guó)綠色債券原則

　　引言

　　本《中國(guó)綠色債券原則》（以下簡(jiǎn)稱《原則》）是供市場(chǎng)主體參考使用的綠色債券自律規(guī)則，旨在推動(dòng)中國(guó)綠色債券市場(chǎng)規(guī)范和高質(zhì)量發(fā)展。

　　本《原則》充分尊重國(guó)際通行標(biāo)準(zhǔn)，參考國(guó)際資本市場(chǎng)協(xié)會(huì)（International Capital Market Association, ICMA）發(fā)布的《綠色債券原則》（Green Bond Principals, GBP）等相關(guān)規(guī)定。

　　本《原則》由綠色債券標(biāo)準(zhǔn)委員會(huì)各成員單位及其他相關(guān)機(jī)構(gòu)共同合作完成，并經(jīng)綠色債券標(biāo)準(zhǔn)委員會(huì)會(huì)議審議通過(guò)。

　　本《原則》結(jié)合國(guó)際慣例和國(guó)內(nèi)實(shí)際，明確了綠色債券的四項(xiàng)核心要素，提出對(duì)綠色債券發(fā)行人和相關(guān)機(jī)構(gòu)的基本要求。

　　本《原則》將適時(shí)更新，持續(xù)反映中國(guó)綠色債券市場(chǎng)的政策環(huán)境變化及市場(chǎng)發(fā)展情況。

　　一、綠色債券定義

　　綠色債券指募集資金專門用于支持符合規(guī)定條件的綠色產(chǎn)業(yè)、綠色項(xiàng)目或綠色經(jīng)濟(jì)活動(dòng)，依照法定程序發(fā)行并按約定還本付息的有價(jià)證券。

　　二、綠色債券核心要素

　　本《原則》所述綠色債券應(yīng)滿足募集資金用途、項(xiàng)目評(píng)估與遴選、募集資金管理和存續(xù)期信息披露四項(xiàng)核心要素的要求。

　　2.1 募集資金用途

　　綠色債券的募集資金需100%用于符合規(guī)定條件的綠色產(chǎn)業(yè)、綠色經(jīng)濟(jì)活動(dòng)等相關(guān)的綠色項(xiàng)目。

　　本《原則》所述綠色項(xiàng)目是指符合綠色低碳發(fā)展要求、有助于改善環(huán)境，且具有一定環(huán)境效益的項(xiàng)目。

　　綠色項(xiàng)目認(rèn)定范圍應(yīng)依據(jù)中國(guó)人民銀行會(huì)同國(guó)家發(fā)展改革委、中國(guó)證監(jiān)會(huì)聯(lián)合印發(fā)的《綠色債券支持項(xiàng)目目錄（2021年版）》（銀發(fā)〔2021〕96號(hào)），境外發(fā)行人綠色項(xiàng)目認(rèn)定范圍也可依據(jù)《可持續(xù)金融共同分類目錄報(bào)告-減緩氣候變化》《可持續(xù)金融分類方案-氣候授權(quán)法案》等國(guó)際綠色產(chǎn)業(yè)分類標(biāo)準(zhǔn)。

　　綠色債券募集資金應(yīng)直接用于綠色項(xiàng)目的建設(shè)、運(yùn)營(yíng)、收購(gòu)、補(bǔ)充項(xiàng)目配套營(yíng)運(yùn)資金或償還綠色項(xiàng)目的有息債務(wù)。

　　2.2 項(xiàng)目評(píng)估與遴選

　　發(fā)行人應(yīng)明確綠色項(xiàng)目具體信息，若暫無(wú)具體募投項(xiàng)目的，應(yīng)明確評(píng)估與遴選流程，并在相關(guān)文件中進(jìn)行披露，需考慮的因素包括但不限于：

　2.2.1 本期債券綠色項(xiàng)目遴選的分類標(biāo)準(zhǔn)及應(yīng)符合的技術(shù)標(biāo)準(zhǔn)或規(guī)范，以及所遴選的綠色項(xiàng)目環(huán)境效益測(cè)算的標(biāo)準(zhǔn)、方法、依據(jù)和重要前提條件。

　　2.2.2 綠色項(xiàng)目遴選的決策流程，該流程包括但不限于流程制定依據(jù)、職責(zé)劃分、具體實(shí)施過(guò)程。

　　2.2.3 所遴選的綠色項(xiàng)目應(yīng)合法合規(guī)、符合行業(yè)政策和相應(yīng)技術(shù)標(biāo)準(zhǔn)或規(guī)范，相關(guān)手續(xù)、備案或法律文件齊全且真實(shí)、準(zhǔn)確、完整，承諾其中不存在虛假記載、誤導(dǎo)性陳述或重大遺漏。

　　建議發(fā)行人聘請(qǐng)獨(dú)立的第三方評(píng)估認(rèn)證機(jī)構(gòu)對(duì)綠色債券進(jìn)行評(píng)估認(rèn)證，就綠色債券是否符合四項(xiàng)核心要素進(jìn)行說(shuō)明，出具書面評(píng)估認(rèn)證報(bào)告并向投資人公示。鼓勵(lì)在評(píng)估認(rèn)證結(jié)論中披露債券的綠色程度及評(píng)價(jià)方法。

　　2.3 募集資金管理

　　綠色債券募集資金管理要求包括但不限于：

　　2.3.1 發(fā)行人應(yīng)開(kāi)立募集資金監(jiān)管賬戶或建立專項(xiàng)臺(tái)賬，對(duì)綠色債券募集資金到賬、撥付及收回實(shí)施管理，確保募集資金嚴(yán)格按照發(fā)行文件中約定的用途使用，做到全流程可追蹤。

　　2.3.2 在不影響募集資金使用計(jì)劃正常進(jìn)行的情況下，經(jīng)公司董事會(huì)或內(nèi)設(shè)有權(quán)機(jī)構(gòu)批準(zhǔn)，發(fā)行人可將綠色債券暫時(shí)閑置的募集資金進(jìn)行現(xiàn)金管理，投資于安全性高、流動(dòng)性好的產(chǎn)品，如國(guó)債、政策性銀行金融債、地方政府債等，單次投資期限不得超過(guò)12個(gè)月。

　　2.3.3 若出現(xiàn)募集資金用途變更，變更后募集資金仍應(yīng)在2.1條所列的綠色項(xiàng)目范疇內(nèi)使用。

　　2.4 存續(xù)期信息披露

　　綠色債券在存續(xù)期應(yīng)持續(xù)做好信息披露工作，披露要求包括但不限于：

　　2.4.1 發(fā)行人或資金監(jiān)管機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)及時(shí)記錄、保存和更新募集資金的使用信息，直至募集資金全部投放完畢，并在發(fā)生重大事項(xiàng)時(shí)及時(shí)進(jìn)行更新。發(fā)行人應(yīng)每年在定期報(bào)告或?qū)ｍ?xiàng)報(bào)告中披露上一年度募集資金使用情況，內(nèi)容包括募集資金整體使用情況、綠色項(xiàng)目進(jìn)展情況、預(yù)期或?qū)嶋H環(huán)境效益等，并對(duì)所披露內(nèi)容進(jìn)行詳細(xì)的分析與展示。相關(guān)工作底稿及材料應(yīng)當(dāng)在債券存續(xù)期屆滿后繼續(xù)保存至少兩年。

　　2.4.2 鼓勵(lì)發(fā)行人按半年或按季度對(duì)綠色債券募集資金使用情況進(jìn)行披露，半年或季度報(bào)告可重點(diǎn)說(shuō)明報(bào)告期內(nèi)募集資金使用情況，并對(duì)期末投放項(xiàng)目余額及數(shù)量進(jìn)行簡(jiǎn)要分析。

　　2.4.3 鼓勵(lì)發(fā)行人定期向市場(chǎng)披露第三方評(píng)估認(rèn)證機(jī)構(gòu)出具的存續(xù)期評(píng)估認(rèn)證報(bào)告，對(duì)綠色債券支持的綠色項(xiàng)目進(jìn)展及其實(shí)際或預(yù)期環(huán)境效益等實(shí)施持續(xù)跟蹤評(píng)估認(rèn)證。

　　三、適用范圍及釋義

　　3.1 本《原則》適用于發(fā)行人在中國(guó)境內(nèi)發(fā)行的綠色債券，發(fā)行人應(yīng)獨(dú)立承擔(dān)所發(fā)行債券的相應(yīng)責(zé)任，履行相關(guān)承諾。

　　3.2 本《原則》由綠色債券標(biāo)準(zhǔn)委員會(huì)負(fù)責(zé)解釋。

　　綠色債券品種

　　綠色債券包括以下品種，根據(jù)市場(chǎng)發(fā)展變化可能出現(xiàn)其他綠色債券品種，將于每次《原則》更新時(shí)一并納入。

　　1. 普通綠色債券

符合本《原則》要求，專項(xiàng)用于支持符合規(guī)定條件的綠色項(xiàng)目，依照法定程序發(fā)行并按約定還本付息的有價(jià)證券。普通綠色債券還包含兩個(gè)子品種：

　�。�1）藍(lán)色債券

　　符合本《原則》要求，募集資金投向可持續(xù)型海洋經(jīng)濟(jì)領(lǐng)域，促進(jìn)海洋資源的可持續(xù)利用，用于支持海洋保護(hù)和海洋資源可持續(xù)利用相關(guān)項(xiàng)目的有價(jià)證券。

　�。�2）碳中和債

　　符合本《原則》要求，募集資金專項(xiàng)用于具有碳減排效益的綠色項(xiàng)目，通過(guò)專項(xiàng)產(chǎn)品持續(xù)引導(dǎo)資金流向綠色低碳循環(huán)領(lǐng)域，助力實(shí)現(xiàn)碳中和愿景的有價(jià)證券。

　　2.碳收益綠色債券（環(huán)境權(quán)益相關(guān)的綠色債券）

　　符合本《原則》要求，募集資金投向符合規(guī)定條件的綠色項(xiàng)目，債券條款與水權(quán)、排污權(quán)、碳排放權(quán)等各類資源環(huán)境權(quán)益相掛鉤的有價(jià)證券。例如產(chǎn)品定價(jià)按照固定利率加浮動(dòng)利率確定，浮動(dòng)利率掛鉤所投碳資產(chǎn)相關(guān)收益。

　　3.綠色項(xiàng)目收益?zhèn)?/P>

　　符合本《原則》要求，募集資金用于綠色項(xiàng)目建設(shè)且以綠色項(xiàng)目產(chǎn)生的經(jīng)營(yíng)性現(xiàn)金流為主要償債來(lái)源的有價(jià)證券。

　　4.綠色資產(chǎn)支持證券

　　符合本《原則》要求，募集資金用于綠色項(xiàng)目或以綠色項(xiàng)目所產(chǎn)生的現(xiàn)金流作為收益支持的結(jié)構(gòu)化融資工具。